定量金融 > 证券定价
[提交于 2025年7月16日
(v1)
,最后修订 2025年7月25日 (此版本, v2)]
标题: 从Pöschl-Teller势和双曲几何中的二次波动性
标题: Quadratic Volatility from the Pöschl-Teller Potential and Hyperbolic Geometry
摘要: 这项研究建立了在二次正态波动率(QNV)规范下广义Black-Scholes方程与双曲Pöschl-Teller势的稳态薛定谔方程之间的形式等价性。 一系列规范变换将金融定价算子映射到量子哈密顿量,揭示了波动率微笑作为双曲流形上扩散的直接表现,其几何结构由QNV多项式的判别式分类。 我们对金融哈密顿量进行了完整的谱分析,推导出其离散和连续谱,并从得到的本征函数构造了定价核,这些本征函数由经典特殊函数给出。 这个基于规范理论视角的分析框架,为衍生品定价提供了非平凡的基准,并提供了对市场异常现象的基本几何解释。 指出了通向可积系统和形式场论类比的未来研究方向。
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