标题： 金融市场上的交易机制非线性模型 显示英文标题

标题： A non-linear model of trading mechanism on a financial market

摘要： 我们引入了一个原型模型，试图捕捉市场动态的一些方面并模拟交易机制。 模型描述从一个描述不同价格订单到达和移动的离散空间、连续时间马尔可夫过程开始。 然后我们执行一个重新标度的过程，从而得到由非线性常微分方程（ODE）控制的确定性动力系统。 这使我们可以引入近似值来表示模型的平衡分布，该分布由确定性动力系统的不动点表示。 显示英文摘要

摘要： We introduce a prototype model in an attempt to capture some aspects of market dynamics simulating a trading mechanism. The model description starts with a discrete-space, continuous-time Markov process describing arrival and movement of orders with different prices. We then perform a re-scaling procedure leading to a deterministic dynamical system controlled by non-linear ordinary differential equations (ODEs). This allows us to introduce approximations for the equilibrium distribution of the model represented by fixed points of deterministic dynamics.